Einführung
Strategisches Management ist eine entscheidende Komponente im Bestreben eines Unternehmens, Spitzenleistungen zu erzielen. Daher ist es für Organisationsmanager unerlässlich, das Umfeld im Rahmen ihres strategischen Managements zu berücksichtigen.
Nach Faulkner und Campbell umfasst das strategische Umfeld verschiedene Umgebungen, nämlich das Unternehmen, das Wettbewerbsumfeld, das Umfeld der Geschäftseinheit und das Branchenumfeld (232). Um das Unternehmensumfeld erfolgreich nutzen zu können, ist es für Unternehmensleiter unerlässlich, eine umfassende Umweltanalyse vorzunehmen.
Faulkner und Campbell bekräftigen ferner, dass es für Organisationsmanager von größter Bedeutung ist, eine wirtschaftliche Perspektive für die Unternehmensstrategie zu entwickeln, indem sie verschiedene Mittel einsetzen (237). Eines der Modelle, die eine Organisation anwenden kann, ist das Structure, Conduct Performance [SCP] Modell. Die Verwendung des SCP-Modells ermöglicht es Organisationsmanagern, die technischen und wirtschaftlichen Bedingungen zu bewerten, die die Branchenstruktur ausmachen.
Faulkner und Campbell führen weiter aus: “Die Branchenstruktur wird durch Faktoren wie die Anzahl der Käufer und Verkäufer, die Konzentration der Branche, den Grad der Produktdifferenzierung, die Kostenstrukturen sowie den Grad der vertikalen Integration und die Marktzutrittsschranken charakterisiert” (237).
Die Branchenstruktur wirkt sich erheblich auf das Verhalten eines Unternehmens aus, z. B. bei der Festlegung der Preis-, Produkt-, Vertriebs- und Werbestrategien, bei Forschung und Innovation sowie bei anderen Faktoren, die zur Gesamtleistung der Branche beitragen. Die Organisation für wirtschaftliche Zusammenarbeit und Entwicklung (OECD) stellt fest: “Die Analyse auf Branchenebene wirft weiteres Licht auf Fragen, die von anderen Analysemodellen auf Makroebene möglicherweise ignoriert wurden” (11).
Die Branchenstruktur beeinflusst die Leistung eines Unternehmens. Darüber hinaus bietet sie den Führungskräften eines Unternehmens einen Einblick in den Prozess der Strategieformulierung. Um langfristig wettbewerbsfähig zu sein, müssen sich Unternehmen auf die Erhöhung der Eintrittsbarrieren, die Überwindung des Wettbewerbs und die Erlangung eines hohen Wettbewerbsvorteils konzentrieren (Porter 79).
Business Partners, LLC ist ein Dienstleistungsunternehmen für Kreditgenossenschaften, das 1995 unter dem Namen “Strategic Partner” gegründet wurde. Das Unternehmen ist in der US-amerikanischen Finanzdienstleistungsbranche unter der Leitung von 16 Credit Unions tätig. Zu den Haupteigentümern gehören jedoch die Public Service Credit Union [PSCU], die Great Lakes Credit Union [GLCU] und die Farmers Insurance Group Federal Credit Union [FIGFCU].
Der Hauptsitz des CUSO befindet sich in Chatsworth, Kalifornien (Herter Abs. 2). Die Geschäftstätigkeit des Unternehmens umfasst hauptsächlich die Bereitstellung von Dienstleistungen in den Bereichen Underwriting, Kreditbeteiligung, Kreditvergabe, Qualitätskontrolle und Servicing (Business Partners Abs. 1). Das Unternehmen ist auf einen langfristigen Erfolg in der US-CUSO-Branche ausgerichtet.
Um dieses Ziel zu erreichen, muss das Unternehmen jedoch kontinuierlich die Branchenstruktur bewerten, um wirksame Geschäftsstrategien und -politiken zu formulieren. In diesem Papier wird eine Analyse auf Branchenebene für Business Partners CUSO unter Verwendung der fünf Kräfte von Porter durchgeführt.
Firmenprofil
Seit seiner Gründung ist es dem Unternehmen gelungen, seine betriebliche Effizienz und Rentabilität zu steigern. Das Unternehmen hat im Laufe der Jahre einen bemerkenswerten Markterfolg erzielt, da der Beitrag der Kreditgenossenschaften zum Wirtschaftswachstum des Landes zunehmend anerkannt wird.
Die Partnerschaft des Unternehmens mit Kreditgenossenschaften hat seine Fähigkeit, erschwingliche und qualitativ hochwertige Unternehmensdienstleistungen anzubieten, erheblich verbessert. Durch seine Tätigkeit war Business Partners in der Lage, den Aufbau einer effektiven Finanzinfrastruktur für Makler und Kreditgeber zu fördern und damit das Wachstum eines umfassenden Kreditportfolios zu begünstigen (Business Partners Abs. 2).
Daher hat das Unternehmen die Bereitstellung von Kreditfinanzdienstleistungen für seine Mitglieder gefördert, die möglicherweise nicht die Möglichkeit haben, Finanzdienstleistungen von herkömmlichen Finanzinstituten zu erhalten. Business Partners, LLC bietet seinen Kunden, bei denen es sich hauptsächlich um institutionelle Kunden handelt, Kreditdienstleistungen an.
Die Kunden müssen den Kredit mit Ertragsimmobilien wie Einzelhandels-, Industrie- und Spezialimmobilien absichern. Das Unternehmen bietet hauptsächlich Darlehen zwischen 750.000 und 15.000.000 $ an. Das Unternehmen gehört zu den größten CUSO-Mitgliedern in den Vereinigten Staaten. Derzeit betreut BP über 150 Kreditgenossenschaften in den USA. Das Unternehmen konzentriert sich darauf, seinen Kunden in Bezug auf die Kreditvergabe Vertrauen zu geben (CU Insight Abs. 3).
Im Laufe der Jahre hat die Business Partners CUSO einen optimalen Wettbewerbsvorteil bei der Erbringung ihrer Dienstleistungen entwickelt. Auf diese Weise hat das Unternehmen seine Fähigkeit verbessert, seine Kunden dabei zu unterstützen, ihr Einkommen zu steigern, ihr Kreditportfolio zu diversifizieren und ihre Vermögensbasis zu erweitern.
Darüber hinaus unterstützt das Unternehmen seine Kunden dabei, einen hohen Wettbewerbsvorteil zu erlangen, indem es ihnen optimale Marktexpertise und -intelligenz zur Verfügung stellt und den Kunden verschiedene Dienstleistungen zur Unterstützung bei der Kreditvergabe anbietet (Business Partners Abs. 2).
In dem Bemühen, mit dem sich verändernden Geschäftsumfeld zurechtzukommen, führt Business Partners CUSO kontinuierlich Veränderungen in seinen strategischen Managementpraktiken durch. Das Unternehmen hat einen kundenorientierten Ansatz gewählt, indem es mit Kreditgenossenschaften zusammenarbeitet, um Marktinformationen zu sammeln (Samaad Abs. 3).
Diese Strategie hat die Fähigkeit des Unternehmens, Produkte anzubieten, die auf den Bedarf der Kreditgenossenschaft abgestimmt sind, erheblich verbessert. Darüber hinaus hat das Unternehmen vor kurzem eine neue Vorstandsvorsitzende, Pam Easley, ernannt, deren Aufgabe es sein wird, die Zeichnungs- und Kreditvergabekapazität des Unternehmens zu optimieren (Samaad Abs. 3).
Finanzdienstleistungsindustrie
Die Finanzdienstleistungsbranche in den USA ist ein grundlegender Bestandteil der USA, da sie die Schaffung einer gesunden Nachfrage- und Angebotsseite innerhalb der Branche fördert. Außerdem bietet sie Verbrauchern und Anlegern die Möglichkeit, Zugang zu verschiedenen Finanzdienstleistungen wie Kreditfinanzierung zu erhalten.
Firmenkreditgenossenschaften sind ständig mit einem schwierigen Geschäftsumfeld konfrontiert, das sich negativ auf ihre finanzielle Gesamtlage auswirken kann (1). So wurde die Branche beispielsweise durch die jüngste globale Finanzkrise in Mitleidenschaft gezogen.
Die wirtschaftliche Erholung in den USA hat jedoch das Wachstum der Finanzdienstleistungsbranche erheblich beeinflusst, wie der Anstieg der jährlichen Kreditaufnahme der US-Haushalte von 1,3 % im Jahr 2013 auf 1,6 % im Jahr 2014 zeigt (Callahan & Associates par.2). In der Folge ist das jährliche Kreditwachstum um 10,3 % gestiegen.
Diese Zahl ist doppelt so hoch wie die Wachstumsrate der Einlagen. Darüber hinaus hat die Branche auch einen bemerkenswerten Zuwachs bei der Mitgliederzahl zu verzeichnen. Das Unternehmen hatte über 100 Millionen Mitglieder, was einem Wachstum von 3,1 % gegenüber September 2013 entspricht. Das Vermögenswachstum der Branche verzeichnete Ende September 2014 ebenfalls einen Zuwachs von 5,1 %. Es wird geschätzt, dass alle CUSOs in den USA Kredite im Wert von über 705 Milliarden Dollar halten.
Porter zufolge “legt das Verständnis der Wettbewerbskräfte und der ihnen zugrundeliegenden Ursachen die Wurzeln der derzeitigen Rentabilität einer Branche offen und bietet gleichzeitig einen Rahmen für die Vorwegnahme und Beeinflussung von Wettbewerb und Rentabilität im Laufe der Zeit” (80). Daher ist die Entwicklung eines umfassenden Verständnisses der vorherrschenden Branchenstruktur von entscheidender Bedeutung für die Ausrichtung eines Unternehmens auf eine strategische Position.
Die Wettbewerbskräfte sind von Branche zu Branche unterschiedlich. Daher ist es für Unternehmen unerlässlich, eine branchenspezifische Analyse durchzuführen. Der stärkste aggressive Faktor steuert den Produktivitätsgrad eines Unternehmens.
Die fünf Kräfte von Porter
Sahaf behauptet: “Das Wettbewerbsumfeld ist eine der wichtigsten Kräfte, die den Marketingansatz und die Strategien von Unternehmen innerhalb einer Branche bestimmen” (59). Daher ist es für Unternehmensleiter von entscheidender Bedeutung, das Wettbewerbsumfeld zu bewerten, um optimale Strategien auf Geschäfts- und Unternehmensebene erfolgreich zu formulieren.
Die Geschäftstätigkeit von Business Partners wird in erheblichem Maße von Veränderungen im externen Geschäftsumfeld beeinflusst, die die hier bewertete Branchenstruktur prägen.
Porter behauptet, dass der Grad der Rivalität innerhalb einer Branche von verschiedenen Faktoren beeinflusst wird, wie z. B. dem Tempo der Einführung neuer Produkte auf dem Markt, der Effektivität der Branchenakteure bei der Schaffung eines Marktbewusstseins für ihre Produkte und Dienstleistungen und den angewandten Preisstrategien (85). Ein hoher Grad an Branchenrivalität verringert die Rentabilität erheblich.
Porter stellt ferner fest, dass die Wettbewerbsintensität in einem Wirtschaftszweig sehr hoch sein kann, wenn die Zahl und Größe der Unternehmen in diesem Wirtschaftszweig groß ist (85). In solchen Situationen neigen die Akteure der Branche dazu, in ihrem Streben nach einem hohen Wettbewerbsvorteil “kannibalische” Geschäftsstrategien anzuwenden. Darüber hinaus konzentrieren sich die meisten Akteure der Branche darauf, ein hohes Maß an Marktführerschaft zu erlangen, indem sie das in der Branche vorherrschende Niveau der wirtschaftlichen Leistung erreichen und übertreffen.
Business Partners, LLC ist in einer Branche tätig, die aufgrund des hohen Rentabilitätspotenzials durch intensiven Wettbewerb gekennzeichnet ist. So dominieren in der Branche sowohl große als auch kleine Akteure, deren Tätigkeit auf die Ausnutzung des vorhandenen wirtschaftlichen Gewinns ausgerichtet ist.
Zu den wichtigsten Akteuren der Branche gehören unter anderem Primary Financial Company, LLC, CNBS Incorporation, LLC, CenCorp Business Solutions LLC, CU Business Group LLC, Charlie Mac, LLC, Centennial Lending LLC und Credit Union Direct Lending (GOA 67). Die große Anzahl von Unternehmen innerhalb der Branche hat den Konzentrationsgrad erheblich erhöht.
Die US-Finanzdienstleistungsbranche ist aufgrund der Ratifizierung des Gramm-Leach-Bailey-Gesetzes im Jahr 1999 stark fragmentiert. Mit diesem Gesetz wurde der Grad der Liberalisierung in der Finanzdienstleistungsbranche erhöht. So können die in der Branche etablierten Unternehmen ihre Aktivitäten auf verschiedene Geschäftsbereiche ausdehnen.
Credit Unions in den USA verbessern kontinuierlich ihr Produktportfolio in dem Bemühen, den Kunden ein ausgewogenes Produktportfolio anzubieten (Business Wire Abs. 3). Dadurch sind die Unternehmen in der Lage, den Kunden ein umfassendes Kreditportfolio anzubieten. Nach Porter ist der Preiswettbewerb ein Hauptmerkmal in einer Branche, die durch ein hohes Maß an Rivalität gekennzeichnet ist (85).
Ein hohes Maß an Rivalität wirkt sich also in hohem Maße negativ auf die Rentabilität eines Unternehmens aus. Die Situation verschlimmert sich jedoch, wenn die Unternehmen über den Preis konkurrieren. Dies ist vor allem dann der Fall, wenn die Unternehmen der Branche nahezu identische Produkte anbieten, wodurch sich die Umstellungskosten für die Zielkunden verringern. Die Wettbewerber führen einen intensiven “Preiskrieg”, indem sie die Preise ihrer Produkte senken, um sich einen starken Kundenstamm aufzubauen.
Porter sagt: “Preissenkungen sind für die Konkurrenten in der Regel leicht zu erkennen und nachzuvollziehen, was aufeinanderfolgende Vergeltungsrunden wahrscheinlich macht” (85). Ein intensiver Wettbewerb über den Produktpreis hindert die Verbraucher daran, auf die Produktmerkmale zu achten. Eine Studie von GOA zeigt, dass Firmenkreditgenossenschaften ihr Produkt-/Dienstleistungsportfolio zunehmend diversifiziert haben.
Zu den angebotenen Dienstleistungen gehören u. a. Aus- und Weiterbildung, Scheckdienste, Geldautomatenkartendienste, elektronische Dienste, Fondsmanagementdienste [Finanzdienstleistungen] und Korrespondenzdienste. Daher hat die Wettbewerbsintensität in Bezug auf die Produktdifferenzierung und damit der Grad der Rivalität deutlich zugenommen. Darüber hinaus verfolgen die Akteure der Branche aggressive Wachstumsstrategien wie Übernahmen.
So gab die CUSO Development Company, LLC im Jahr 2008 die Übernahme der Bellwether Community Credit Union of Manchester bekannt, deren Finanzbasis auf 284 Millionen US-Dollar geschätzt wurde. Außerdem erwarb das Unternehmen die Belvoir Federal Credit Union of Woodbridge, deren Finanzbasis auf 238 Mio. USD geschätzt wurde. Die Annahme der Akquisitionsstrategie hat den Grad der Rivalität deutlich verbessert (Callahan & Associates, Absatz 4).
Die Attraktivität einer Branche erhöht die Gefahr eines Markteintritts. Nach Porter fördert der Eintritt neuer Unternehmen in eine Branche die Motivation der Branchenakteure, einen hohen Marktanteil zu erreichen, um ihren Wettbewerbsvorteil zu erhalten (80). Das Erreichen eines hohen Marktanteils, z. B. durch die Konzentration auf Größenvorteile, verbessert den Wettbewerbsvorteil eines Unternehmens.
Außerdem behauptet Porter, dass neue Marktteilnehmer Druck auf die durchschnittlichen Betriebskosten, die Produktpreise und das Engagement der Branche für neue Investitionen ausüben (80). Neue Marktteilnehmer wirken sich auch auf die Rentabilität einer Branche aus. Eine hohe Bedrohung durch den Markteintritt setzt die etablierten Unternehmen unter Druck, ihre Produktpreise nach unten zu korrigieren, um den Wettbewerb zu verhindern. Porter betont, dass die vorherrschenden Marktzutrittsschranken die Bedrohung durch den Eintritt in eine bestimmte Branche bestimmen (80).
Daher ist es wahrscheinlicher, dass ein Wirtschaftszweig mit niedrigen Eintrittsbarrieren eine hohe Eintrittsrate aufweist als ein Wirtschaftszweig mit hohen Eintrittsbarrieren. Die Bedrohung durch neue Marktteilnehmer in der US-CUSO-Branche ist aufgrund ihres Rentabilitätspotenzials hoch. Nach Porter ist es für ein Unternehmen von entscheidender Bedeutung, optimale Marktzutrittsschranken zu schaffen, um seine Marktposition und damit das Rentabilitätsniveau zu erhalten (81).
Marktzutrittsschranken können durch die Konzentration auf eine Reihe von Aspekten erreicht werden. Die erste Quelle bezieht sich auf die angebotsseitigen Größenvorteile, die erreicht werden, wenn ein Unternehmen in der Lage ist, Massenproduktion zu relativ niedrigen Stückkosten durchzuführen. Skalenvorteile auf der Angebotsseite wirken als wirksame Marktzutrittsschranke, da sie den Markteintritt kleiner Unternehmen behindern. Um mit einem Unternehmen konkurrieren zu können, das diese Marktzutrittsschranke überwunden hat, sind neue Marktteilnehmer in der Regel gezwungen, den Einstieg in die Branche über ein Großunternehmen zu wagen.
Business Partners, LLC hat erfolgreich angebotsseitige Größenvorteile in seine Tätigkeit aufgenommen. Das Unternehmen hat dieses Ziel durch Investitionen in ein umfangreiches Vertriebsnetz erreicht. So beliefert Business Partners, LLC derzeit über 150 Kreditgenossenschaften in den USA (Business Wire Abs. 1).
Darüber hinaus kann das Zulassungshindernis durch den Grad der Notwendigkeit von Vermögenswerten verstärkt werden. Der Beitritt zu einigen Branchen erfordert im Vergleich zu anderen ein relativ hohes Finanzkapital. Die US-CUSO-Branche ist durch unterschiedliche finanzielle Anforderungen gekennzeichnet. Anhang 1 veranschaulicht den Finanzbedarf, den ein bestimmtes CUSO bedienen kann, und die Anzahl der Credit Unions, die ein Unternehmen bedienen kann.
Nach Anhang 1 liegt der Finanzbedarf einer Kreditgenossenschaft zwischen weniger als 10 Mio. $ und über 1 Mrd. $ (GOA 6). Daher können kleine Kreditgenossenschaften leicht in die Branche eintreten und versuchen, den wirtschaftlichen Gewinn der Branche zu nutzen. Business Partners, LLC konzentriert sich jedoch darauf, die Gefahr eines Markteintritts zu begrenzen. Dieses Ziel wurde durch die Schaffung einer starken finanziellen Basis erreicht.
So kann das Unternehmen beispielsweise Darlehen zwischen 750.000 und 15.000.000 $ anbieten. Dies erhöht die Wettbewerbsfähigkeit des Unternehmens erheblich. Darüber hinaus hat sich das Unternehmen einen guten Ruf auf dem Markt erworben, was seinen Wettbewerbsvorteil als eine der führenden Kreditgenossenschaften in den USA verbessert hat.
Porter behauptet, dass potenzielle neue Marktteilnehmer ihre Markteintrittsentscheidungen wahrscheinlich zurückziehen, wenn sie wissen, dass die etablierten Unternehmen wahrscheinlich umfassende Vergeltungsmaßnahmen ergreifen werden (82). Die Entscheidung, die Markteintrittsentscheidung zurückzuziehen, kann durch die Tatsache motiviert sein, dass der neue Marktteilnehmer möglicherweise nicht in der Lage ist, den wirtschaftlichen Gewinn der Branche zu nutzen, zu erreichen und zu maximieren.
Porter bekräftigt ferner, dass die Fähigkeit eines Unternehmens, wirksame Marktzutrittsschranken zu errichten, von seiner Ressourcenkapazität beeinflusst wird (82). Laut Samaad hat die finanzielle Stärke von Business Partners, LLC in bemerkenswerter Weise dazu beigetragen, dass das Unternehmen seine Wettbewerbsfähigkeit aufrechterhalten konnte (Abs. 3).
So hat das Unternehmen beispielsweise in die Verbesserung seiner Technologie investiert und seine Kreditvergabe von den Kreditgenossenschaften auf Gewerbeimmobilien ausgeweitet. Dieser Schritt hat eine grundlegende Rolle bei den Umstrukturierungsbemühungen des Unternehmens gespielt (Samaad, Absatz 3).
Die Attraktivität eines Wirtschaftszweigs wird direkt von der Bedrohung durch Substitute beeinflusst. Die meisten Branchen sind durch ein unterschiedliches Maß an Bedrohung durch Substitute gekennzeichnet (Gimbert 66). Die Bedrohung durch Alternativen wird durch verschiedene Faktoren wie die Kosten für den Wechsel zu einem konkurrierenden Produkt beeinflusst. Nach Porter erhöhen niedrige Wechselkosten die Wahrscheinlichkeit eines Wechsels zu einem konkurrierenden Produkt (85).
Die US-CUSO-Branche ist durch eine Vielzahl von Unternehmen gekennzeichnet, die verschiedene Finanzdienstleistungen anbieten. Daher sind die Kosten für einen Wechsel zu einem anderen Finanzdienstleister relativ hoch. Einige der Dienstleistungen, die von CUSO-Firmen angeboten werden, sind unterschiedlich.
Zu den Hauptkategorien gehören jedoch Scheckdienstleistungen [Verringerung von Scheckverlusten, Kassenscheck, Abwicklung von Zahlungsanweisungen, Scheckeinzug, Bearbeitung von Aktienschecks und Umrechnung von Reiseschecks]. Sie umfassen auch Kartendienstleistungen [Ausgabe von Debit- und Kreditkarten, Ausgabe von Geldautomatenkarten], Geldverwaltungsdienstleistungen [Girokonten für Unternehmen, Kontoverwaltung und Kontoauszüge, Aktiv-Passiv-Management, Absicherung von Derivaten, Darlehen/Kredite, Anlageberatung, Absicherung von Derivaten und Geldmarktkonten] (GOA 65).
Darüber hinaus bieten die Kreditgenossenschaften auch verschiedene Finanzdienstleistungen an, wie z. B. Bargeldbriefkredite und Wertpapierverwahrung. Es wird geschätzt, dass über 53,9 % aller CUSO-Mitglieder ein Girokonto führen. Diese Beobachtung verdeutlicht, dass CUSO-Mitglieder ihre Organisationen zunehmend als primäre Finanzinstitutionen wahrnehmen (Callahan & Associates par.2).
Im Laufe seiner Geschäftstätigkeit hat Business Partners, LLC seine Aktivitäten in die Bereiche Underwriting, Kreditbeteiligung, Kreditvergabe und -abwicklung diversifiziert. Daher ist die Branche durch das Vorhandensein von engen Substituten gekennzeichnet, was bedeutet, dass die Änderungsrate relativ unbedeutend ist. Die verfügbaren Produkte unterscheiden sich nach dem Preis.
Neben dem intensiven Wettbewerb innerhalb der CUSO-Branche ist die Branche auch einer hohen Bedrohung durch andere Unternehmen ausgesetzt, die in der Verbraucherfinanzbranche etabliert sind und den Verbrauchern verschiedene Finanzdienstleistungen anbieten. Beispiele für solche Unternehmen sind Pfandleihhäuser, Leasinggesellschaften, Banken und Kreditkartenunternehmen.
Unternehmen, die in der Branche etabliert sind, diversifizieren auch ihre Tätigkeiten, so dass den Kunden ein breites Spektrum an nahen Substituten zur Verfügung steht (Callahan & Associates Abs. 4). Beispielsweise diversifizieren Unternehmen der verarbeitenden Industrie wie General Motors, International Business Machine, Microsoft Incorporation und Sony Incorporation zunehmend in den Finanzdienstleistungssektor.
Folglich wird die Branche wahrscheinlich ein bemerkenswertes Wachstum im Hinblick auf die Bedrohung durch Substitute erfahren. In seinem Bestreben, eine optimale Marktposition zu erreichen, hat Business Partners, LLC die Strategie der gezielten Differenzierung gewählt. Die Entscheidung, diese Strategie anzuwenden, wurde durch die Notwendigkeit ausgelöst, sicherzustellen, dass die Produkte optimal differenziert sind.
Um dieses Ziel zu erreichen, hat Business Partners, LLC ein erfahrenes Kreditprüfungskomitee gebildet, das sich aus Credit Lending Officers der jeweiligen Kreditgenossenschaften zusammensetzt. Die Verantwortung des CLO besteht darin, sicherzustellen, dass die Produkte des Unternehmens, wie z.B. die Darlehen, speziell auf die von Business Partners, LLC festgelegten Kreditvergabekriterien abgestimmt sind (Samaad Abs. 8).
Darüber hinaus hat das Unternehmen auch das Konzept des Outsourcings übernommen, um sein Fachwissen über die Verwaltung von Kreditdienstleistungen zu verbessern. Das Engagement von Business Partners bei der Verbesserung des Fachwissens in der Verwaltung von Finanzkrediten hat den Ruf des Unternehmens erheblich verbessert.
So stellt das Unternehmen beispielsweise sicher, dass jeder Kredit umfassend geprüft wird, um zu gewährleisten, dass die Risikotoleranz mit den Leitlinien des Unternehmens übereinstimmt. Auf diese Weise ist es dem Unternehmen gelungen, seine Produkte erfolgreich zu differenzieren, indem es ein hohes Maß an Vertrauen in die Qualität seiner Finanzdienstleistungen, z. B. bei der Kreditvergabe, geschaffen hat (Samaad, Ziffer 8).
Macht der Input-Lieferanten
Porter behauptet, dass Anbieter ihre Fähigkeit, den Markt zu beeinflussen, durch die Festsetzung hoher Preise erhöhen können (82). Alternativ, so Peng, “können die Anbieter ihre Input-Macht erhöhen, indem sie die Qualität ihrer Produkte und Dienstleistungen senken” (41). Die Anbieter beziehen ihre Macht aus vier Hauptquellen.
Erstens bestimmt die Anzahl der Anbieter in einer Branche die Anbietermacht. Eine Branche, die von einer relativ kleinen Zahl von Anbietern beherrscht wird, hat daher wahrscheinlich eine hohe Anbietermacht. In solchen Situationen ergibt sich die Anbietermacht aus der Fähigkeit der Anbieter, monopolistische Tendenzen zu integrieren (Peng 41).
Zweitens können Anbieter auch eine hohe Marktmacht erreichen, wenn sie einzigartige und differenzierte Produkte anbieten, d. h. wenn es keine nahen Substitute gibt.
Die dritte Quelle der Lieferantenmacht ergibt sich, wenn ein Unternehmen das Konzept der Vorwärtsintegration erfolgreich umsetzen kann. Die Lieferanten können eine Vorwärtsintegration erreichen, indem sie eine direkte Vertriebsstrategie verfolgen, z. B. durch die Einrichtung von Vertriebslagern.
Trotz des intensiven Wettbewerbs in der Finanzdienstleistungsbranche und des hohen Konzentrationsgrads in der Branche ist die Macht der Input-Lieferanten aufgrund der vertikalen Vorwärtsintegration moderat geblieben. Nieman und Pretorius definieren die vertikale Vorwärtsintegration als eine Technik, bei der ein Unternehmen seine Kunden aufkauft, um den Vertrieb zu kontrollieren (112).
Das Konzept der Vorwärtsintegration wird hauptsächlich von großen Kreditgenossenschaften angewandt. Business Partners, LLC hat das Konzept der vertikalen Vorwärtsintegration übernommen, indem es in eine umfassende Wachstumsstrategie investiert hat, die den Erwerb anderer Kreditgenossenschaften beinhaltet.
Die CUSO ging 2004 eine Partnerschaft mit der Sierra Point Credit Union ein, deren Kapazität auf 27 Millionen Dollar geschätzt wird. Das Unternehmen geht davon aus, dass diese Partnerschaft langfristig Bestand haben wird. Infolgedessen hat die CUSO eine optimale Marktdominanz in South San Francisco entwickelt. Das Konzept der Vorwärtsintegration hat es dem CUSO also ermöglicht, aufgrund seiner Finanzkraft und seines Volumens eine große Macht bei der Erbringung von Kreditdienstleistungen zu erlangen (Samaad, Absatz 3).
Macht der Einkäufer
Nach Sahaf bezieht sich die Macht der Käufer auf die Fähigkeit der Verbraucher, die Tätigkeit der Unternehmen zu beeinflussen und damit ihre Interessen zu erfüllen (64). Die Macht der Käufer bestimmt also das Ausmaß, in dem die Verbraucher den von den Käufern angebotenen Wert beeinflussen.
Die Macht der Abnehmer zeigt sich u. a. darin, dass sie in der Lage sind, die Produktpreise und die Qualität des angebotenen Produkts zu beeinflussen. Die Macht der Abnehmer wird durch verschiedene Faktoren wie die Anzahl der Abnehmer, das Ausmaß der Rückwärtsintegration und den Anteil der anfallenden Kosten beeinflusst.
Die Nachfragemacht in der Finanzdienstleistungsbranche ist relativ gering. Die geringe Nachfragemacht ergibt sich aus der Tatsache, dass die Branche durch mehrere Abnehmer gekennzeichnet ist. Dadurch sind die Möglichkeiten der Abnehmer, die Anbieter zu beeinflussen, eingeschränkt. Aufgrund der geringen Nachfragemacht basieren die Beziehungen zwischen Kreditgenossenschaften und ihren Kunden auf einer Win-Win-Situation.
Daher basieren die Verhandlungen zwischen Kreditgenossenschaften und Kunden auf einer Situation, die für beide Seiten von Vorteil sein soll. Bevor die Kreditgenossenschaften Finanzdienstleistungen anbieten, nehmen sie eine umfassende Bewertung der Kreditwürdigkeit der Kunden vor, d. h. sie analysieren die Fähigkeit der Kunden, den Kredit zurückzuzahlen.
Die Bewertung der Kreditwürdigkeit ist von grundlegender Bedeutung für die Bestimmung des Ausfallrisikos, das sich negativ auf die finanzielle Lage eines Unternehmens auswirken kann. In dem Bestreben, das Ausfallrisiko zu eliminieren, hat Business Partners, LLC ein erfahrenes Kreditprüfungsteam eingesetzt, das die Aufgabe hat, zu beurteilen, ob die gewährten Kredite die vorgegebenen Kreditkriterien erfüllen (Samaad, Absatz 8).
Die große Zahl der Branchenakteure erhöht jedoch die Macht der Käufer. Daher können sich die Verbraucher je nach der Überlegenheit der angebotenen Waren und Dienstleistungen an die Kreditgenossenschaften anpassen. Die geringen Wechselkosten motivieren die Kreditgenossenschaften, wettbewerbsfähige Preisstrategien einzusetzen, um Kunden anzuziehen.
Schlussfolgerung
Das Verständnis der vorherrschenden Bedingungen in der Branche ist für die Formulierung von Unternehmensstrategien und -politiken von größter Bedeutung. Einer der Aspekte, die bei einer Analyse auf Branchenebene berücksichtigt werden sollten, ist die Intensität des Wettbewerbs, die durch eine Bewertung der Branchenstruktur ermittelt werden kann.
Die obige Analyse zeigt, dass die CUSO-Branche durch einen intensiven Wettbewerb gekennzeichnet ist, der durch die fünf Kräfte von Porter veranschaulicht wird. Erstens hat die große Anzahl von Akteuren in der Branche zu einem höheren Konzentrationsgrad und damit zu mehr Wettbewerb geführt. Die in der Branche etablierten Unternehmen unterscheiden sich in Bezug auf ihre Größe und Finanzkraft.
Daher können die Akteure der Branche in die Kategorien “Follower”, “Challenger” und “Leader” eingeteilt werden. Business Partners, LLC hat sich erfolgreich als Marktführer positioniert, was durch seine Finanzkraft und die Anzahl der von ihm verwalteten Kreditgenossenschaften belegt wird. Die Akteure der Branche bieten eng verwandte Produkte an, was die Kosten für einen Wechsel unter den Kunden und damit den Grad der Konkurrenz verringert.
In der Studie wird auch hervorgehoben, dass die CUSO-Branche aufgrund der relativ großen Anzahl von Verbrauchern durch eine geringe Nachfragemacht der Käufer gekennzeichnet ist. Folglich können die Aktionen der Abnehmer das Verhalten der Kreditgenossenschaft nicht beeinflussen. Umgekehrt ist die Macht der Input-Lieferanten aufgrund der entscheidenden Natur der Finanzdienstleistungen, die den Verbrauchern angeboten werden, mäßig.
Trotz des hohen Grades an Konkurrenz innerhalb der US-Finanzdienstleistungsbranche ist das CUSO-Marktsegment durch eine mäßige Macht der Input-Lieferanten gekennzeichnet, die auf die zunehmende Einführung der vertikalen Vorwärtsintegration zurückzuführen ist. Die führenden CUSO-Unternehmen wie Business Partners, LLC setzen zunehmend das Konzept der Vorwärtsintegrationsstrategie um, indem sie große Firmen aufkaufen, um das Vertriebsnetz zu kontrollieren.
Diese Strategie hat wesentlich dazu beigetragen, die Wettbewerbsstärke des Unternehmens zu erhöhen. Darüber hinaus hat das Konzept der Vorwärtsintegration die Lieferantenkonzentration von Business Partners durch die Verbesserung seines Vertriebsnetzes erhöht.
Das hohe Rentabilitätspotenzial der CUSO-Branche hat dazu geführt, dass die Gefahr eines Markteintritts deutlich zugenommen hat. Trotz der negativen wirtschaftlichen Auswirkungen der Rezession im Jahr 2007 hat sich die Branche deutlich erholt, was sich in ihrem Wachstum widerspiegelt.
Infolgedessen zeichnet sich die Branche durch ein hohes Potenzial für den Eintritt neuer Unternehmen in die Branche aus, die auf der Suche nach wirtschaftlichem Gewinn sind. Business Partners, LLC ist es jedoch gelungen, Hindernisse für den Markteintritt zu schaffen, um seinen Wohlstand zu erhalten. Eines der Mittel, mit denen dieses Ziel erreicht wurde, sind Investitionen in ein umfassendes Vertriebsnetz.
So betreut das Unternehmen beispielsweise über 150 Kreditgenossenschaften in den USA. Der Umzug hat die Größenvorteile des Unternehmens auf der Angebotsseite deutlich verbessert. Darüber hinaus hat das Unternehmen eine starke finanzielle Basis entwickelt, die es ihm ermöglicht, Vergeltungsmaßnahmen zu ergreifen, um die Aktivitäten neuer Marktteilnehmer einzudämmen.
Zusätzlich zu den oben genannten Elementen ist die Branche auch durch eine hohe Bedrohung durch Substitute gekennzeichnet, die von dem intensiven Wettbewerb ausgeht. In dem Bestreben, eine wettbewerbsfähige Marktposition zu erlangen, haben die Akteure der Branche in großem Umfang in die Produktdiversifizierung investiert.
In der Folge bieten die meisten Credit Unions in den USA eng verwandte Produkte an, wodurch sich die Wechselkosten für die Verbraucher verringern. Darüber hinaus haben andere Finanzdienstleistungsunternehmen wie Pfandleiher, Kreditkartenunternehmen und Leasinggesellschaften ihr Produktangebot diversifiziert und damit die Zahl der Ersatzprodukte erhöht.
Um seine langfristige Wettbewerbsfähigkeit zu verbessern, ist es für Business Partners, LLC unerlässlich, die Branchenstruktur kontinuierlich zu analysieren. Die Analyse wird dem Unternehmen einen kritischen Einblick in die vorherrschenden Veränderungen in der Branche geben.
Auf diese Weise wird das Unternehmen in der Lage sein, die notwendigen Anpassungen in seine Geschäftsstrategien und -politik zu integrieren. In Zukunft hat das Unternehmen die Chance, seinen Umsatz zu steigern. Außerdem wird es sich zum weltweiten Marktführer entwickeln, so dass andere Branchen seine erfolgreichen Geschäftsstrategien nachahmen werden.
Zitierte Werke
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Faulkner, David, und Andrew Campbell. The oxford handbook of strategy; a strategy overview and competitive strategy. Oxford: Oxford University Press, 2006. Drucken.
GOA. Wettbewerbsumfeld von Firmenkreditgenossenschaften. New York, NY: National Credit Union Administration, 2004. Drucken.
Gimbert, Xavier. Strategisch denken. Basingstoke: Palgrave Macmilan, 2011. Drucken.
Herter, Mark. Business Partners, LLC schlägt Wellen unter neuem Eigentümer. 2013. Web.
Nieman, Gideon, und Marius Pretorius. Management von Wachstum; ein Leitfaden für Unternehmer. Kapstadt: Juta Academic, 2004. Gedruckt.
OECD. Understanding economic growth; a macro level, industry level and firm level perspective. New York, NY: OECD Publishing, 2004. Drucken.
Peng, Mike. Globale Strategie. Mason, Ohio: Cengage Learning, 2014. Drucken.
Porter, Michael. Wettbewerbsstrategie; Techniken zur Analyse von Branchen und Wettbewerbern. Chicago: Simon and Schuster, 2008. Drucken.
Sahaf, Musadiq. Strategisches Marketing; Entscheidungen für strategische Vorteile treffen. New York, NY: PHI Learning, 2008. Drucken.
Samaad, Michelle. Geschäftspartner CEO schreibt neues Kapitel. 2014. Web.
Samaad, Michelle. Business Partners CUSO hat treuen Kunden in Sierra Point CU. 2013. Web.
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Quelle: (GOA 66)